Gestão Financeira - Uma Visão Prática

Em nossas atividades nos deparamos com diversas situações em que micro e pequenos empresários se defrontam com sérias dificuldades em suas empresas, simplesmente porque não se dedicaram a focar a atenção e utilizar critérios adequados na gestão financeira dos seus negócios, o que nos faz lembrar uma estória de pescador.

Certa vez, um pescador que tinha uma vida difícil com sua família, típica de pescadores, saiu para pescar e, no mar pensava sobre que jeito daria para melhorar a sua condição de vida. Enquanto jogava a rede e esperava que os peixes ficassem presos nela, teve uma ideia que lhe iluminou os olhos e disse: Se eu pesco muito ou pouco a minha família passa com o que eu pescar... Então, dos peixes que pescar a partir de agora, na praia vou dividir em três montes. O primeiro monte vai ser o do barco; o segundo monte será das redes e; o terceiro monte será o meu, do pescador. Com dinheiro que ganhar do monte do barco, vou gastar melhorando o meu barco; com o dinheiro que ganhar com o monte das redes, irei comprar novas redes e; com o dinheiro ganho com o monte do pescador, vou sustentar a minha família.

Decidido, na praia começou disciplinadamente a praticar o plano concebido durante a pescaria daquele dia e, dia a dia, assim procedia. Com o tempo, com o dinheiro do barco, comprou novo barco; com o dinheiro das redes montou um estoque de novas redes para os barcos e, manteve a sua família dentro de um padrão de renda que melhorava a medida que incrementava as pescas com mais pessoas trabalhando com o seu equipamento de pesca.

Aos pescadores que não tinham barcos, ou que os tinha estragado e não serviam mais para o trabalho, o procedimento era sistematicamente o mesmo: Se o pescador tiver rede, leva o monte do pescador e monte da rede e paga a parte do barco; se o pescador não tiver rede, além da parte do barco, pagará a parte das redes.

Foi uma forma simples de se capitalizar e melhorar o padrão de vida da família. De forma prática o que o pescador fez foi uma forma simples de gestão financeira utilizando a técnica do “APROVISIONAMENTO”, de cuidar do dinheiro, que hoje se diz: “fazer POUPANÇA.”

Contudo, a gestão financeira exige um pouco mais de técnica, o que logo nos vem a mente uma nomenclatura técnica de indicadores que são exatamente, os reflexos dos parâmetros adotados ou não na gestão de negócios. Ao partirmos da idéia do investidor, o primeiro critério a considerar é o prazo e a taxa de retorno para remuneração do capital, que em uma empresa passam a ser parâmetros, cujos indicadores espelham exatamente em quanto tempo o capital investido deverá ser devolvido ao investidor, ou reinvestido no negócio, proporcionando o seu crescimento.

Ao considerarmos que na atividade empresarial, a taxa de retorno está diretamente relacionada e atrelada a lucratividade do negócio, esta última, por sua vez, está diretamente em função da capacidade da empresa de gerar lucro, resultado de variáveis externas, como o volume de vendas e, internas como o volume de custos e despesas do período.

Diante disto, já começamos a perceber que se fazem necessários critérios para gestão financeira, uma vez que na atividade há outros vínculos operacionais como com fornecedores e outros compromissos com terceiros, que exigem igualmente, a devida remuneração ou quitação, cujos custos se expressam sob a forma de taxa de juros, direta ou indiretamente embutidos nos custos de aquisição.

Logicamente, para que os negócios possam ser geridos de forma saudável e tranqüila, uma prática que anda meio esquecida se faz necessária: A Provisão de Recursos.

Numa linguagem mais simplificada, o conto da cigarra e da formiga, nos dá a idéia do que seja provisão. O cuidado de reservar recursos para garantir a quitação de compromissos futuros, o que exige uma ferramenta consagrada, extremamente importante, O FLUXO DE CAIXA. Utilizado como Previsão de Caixa ou acompanhamento do Fluxo de Caixa, esta ferramenta permite-nos avaliar e identificar quanto de recursos devem ser “aprovisionados” a fim de garantir a Liquidez, ou capacidade de liquidação de compromissos assumidos com fornecedores e outros.

No entanto, como parâmetros para se manter a solidez financeira de um pequeno negócio faz-se necessários alguns cuidados, como manter sob controle rígido, determinados itens patrimoniais como:

a)Na gestão de estoques: O volume de composição deve durar até dois meses e o valor total nunca deve ser superior a soma de quatro meses de faturamento;

b)Na gestão das Contas a Receber: O volume de composição deve ser menor que 25% do total aplicado em estoques, de preferência. Não deverá ultrapassar a 3 meses de prazo;

c)Na gestão patrimonial: O volume de investimentos em estrutura física, imóveis, máquinas, equipamentos, mobiliário, etc., não deve ser maior que 60% do total dos Ativos, ou do que o total dos recursos próprios e de terceiros aplicados na empresa;

d)Na gestão de Contas a Pagar: Quanto ao volume total de endividamento (curto prazo) é de bom alvitre que o total deste valor nunca exceda ao total dos recursos próprios aplicados, ou ainda, nunca deveria ser maior que o total aplicado ao Capital de Giro da empresa. Uma vez que o endividamento exceda a estes parâmetros, fica claro o estado de insolvência da empresa, que passa a ter dificuldades de honrar os compromissos.

No entanto, quanto a Gestão das Vendas e do Caixa, deve-se considerar a prática sagrada e disciplinada de sempre reinvestir até entre 40% a 50% do faturamento na reposição de estoques. Em seguida, cumpre-se a quitação dos impostos, salários e encargos, para em seguida, quitar com as despesas gerais, inclusive, deixando o Pró-labore para ser retirado depois que se realizou o pagamento dos salários.

Somente depois de adotados estes critérios é que se direciona os recursos excedentes que compõe o lucro para quitação de endividamento e investimentos com aquisições em imobilizado.

Para tanto, a prática de “Aprovisionar”, fazer reservas exige planejamento utilizando e analisando o Fluxo de Caixa.

Adm. Deraldino Lima Santos

CRA 5807

Consultor Senior Link Consultoria